Dérivés OTC : appliquer la réglementation, sécuriser et fiabiliser le suivi
Traduire les obligations de compensation de reporting et de marges en procédures de middle-office
- Certifié Qualiopi
- 1 jour — 7 h
- Présentiel ou à distance
- Expert
- Finançable OPCO
Sur les dérivés de gré à gré l'écart entre le texte et la salle est vite creusé. Une opération mal catégorisée n'est pas orientée vers la compensation. Un identifiant erroné fait rejeter la déclaration au référentiel. Un appel de marge contesté reste ouvert plusieurs jours. Le middle-office absorbe ces frictions sans disposer toujours d'une lecture claire de l'obligation qui les produit.
Cette journée relie chaque obligation réglementaire aux traitements concrets qu'elle impose. Les participants travaillent la catégorisation des contreparties la chaîne de compensation le contenu des déclarations et les échanges de marges. Le niveau suppose une pratique confirmée des dérivés.
Objectifs pédagogiques
- Catégoriser les contreparties et déterminer les obligations applicables à chacune
- Orienter les opérations entre compensation centrale et traitement bilatéral
- Organiser la production des déclarations aux référentiels et le traitement des rejets
- Appliquer les règles d'échange de marges initiales et de variation
- Conduire le rapprochement de portefeuilles et la résolution des différends
- Structurer les contrôles de second niveau sur la chaîne de traitement
Programme de la formation
Avant la formation
Analyse du besoin et test de positionnement. Vos réponses sont partagées avec votre formateur afin d'adapter la formation à votre niveau et votre contexte professionnel.
Déterminer ce qui s'applique à qui
- Typologie des contrats dérivés de gré à gré concernés
- Catégories de contreparties et seuils déclenchant les obligations
- Exemptions et traitement des opérations intragroupe
- Conséquences opérationnelles d'un changement de catégorie
- Documentation contractuelle et conventions cadres
Sécuriser les flux vers l'extérieur
- Circuit de compensation centrale et rôle des membres compensateurs
- Traitement des opérations restant bilatérales
- Contenu des déclarations et identifiants utilisés
- Gestion des rejets et des écarts de rapprochement entre contreparties
- Suivi de la qualité des données déclarées
Tenir la chaîne au quotidien
- Règles d'échange de marges initiales et de marges de variation
- Valorisation des positions et sources de prix retenues
- Gestion des sûretés reçues et données et suivi des seuils
- Rapprochement de portefeuilles et procédure de résolution des différends
- Construction du dispositif de contrôle et des indicateurs de suivi
Après la formation
E-learning accessible en illimité dans le temps. Évaluation de niveau afin de suivre votre progression.
Les points forts
Les avis de nos apprenants
Prochaines sessions
Aucune session programmée sur ce lieu pour le moment. Demandez une date.
À qui s'adresse cette formation ?
Responsables et collaborateurs de middle-office ainsi que professionnels du contrôle des risques de la conformité et des opérations de marché.
Financer cette formation
Mon Pôle Formation est un organisme certifié Qualiopi au titre des actions de formation. À ce titre, cette formation est éligible aux principaux dispositifs de financement de la formation professionnelle.
Le plan de développement des compétences regroupe l'ensemble des actions de formation décidées par l'employeur. Votre OPCO prend généralement en charge les coûts pédagogiques, et parfois la rémunération, les frais de transport, de repas et d'hébergement.
Tous les salariés peuvent en bénéficier, quels que soient la nature et la durée de leur contrat. Rapprochez-vous de votre service RH ou formation : nous montons le dossier avec vous.
Vous versez chaque année une Contribution à la Formation Professionnelle. Elle ouvre droit à une prise en charge par votre fonds d'assurance formation : FIFPL, AGEFICE, FAFCEA, VIVEA ou OPCO selon votre activité.
Nous préparons pour vous le devis, le programme détaillé et l'attestation nécessaires au dossier.
Selon votre projet professionnel, France Travail peut financer tout ou partie de la formation via l'Aide Individuelle à la Formation. Le dossier se construit avec votre conseiller à partir de notre devis.
Vous pouvez régler la formation directement, en une fois ou jusqu'à 6 fois sans frais. Contactez un conseiller pour définir l'échéancier : 01 87 66 57 66.
Questions fréquentes
Les deux circuits sont couverts, l'enjeu étant précisément d'orienter chaque opération vers la compensation centrale ou vers un traitement bilatéral selon la catégorie de contrepartie et la nature du contrat. Le programme enchaîne sur les obligations d'atténuation des risques propres aux contrats non compensés.
La session détaille la conduite du rapprochement, l'identification de l'écart et la procédure de résolution des différends, y compris la documentation à constituer quand l'écart persiste. Vous travaillez sur des cas où la divergence vient de la donnée de référence plutôt que du modèle de valorisation.
Une familiarité avec les conventions-cadres et leurs annexes de remise de garantie facilite les travaux sur les marges initiales et de variation, mais le niveau attendu reste celui d'un praticien du middle-office. À l'issue, vous savez structurer des contrôles de second niveau sur toute la chaîne de traitement.